Para remaja di sebuah kota kecil berjatuhan seperti lalat, tampaknya karena histeria massal yang menyebabkan mereka bunuh diri. Putri seorang polisi, Nancy Thompson, melacak penyebabnya hingga ke pelaku pelecehan anak, Fred Krueger, yang dibakar hidup-hidup oleh orang tuanya yang marah bertahun-tahun sebelumnya. Krueger kini kembali dalam mimpi anak-anak pembunuhnya, dan merenggut nyawa mereka sebagai balas dendamnya. Nancy dan pacarnya, Glen, harus menyusun rencana untuk memancing monster itu keluar dari alam mimpi buruk dan membawanya ke dunia nyata…