Setelah musuh terberat mereka berhasil dikalahkan, Inuyasha dan kawan-kawan mulai kembali menjalani kehidupan sehari-hari. Namun, kedamaian mereka sirna saat musuh lain muncul: Kaguya, sang putri dari bulan legenda, menyusun rencana untuk menjerumuskan dunia ke dalam malam bulan purnama abadi. Inuyasha, Kagome, Miroku, Sango, dan Shippou harus bersatu kembali untuk menghadapi ancaman baru.